Im 4. Quartal 2013 nahm der Credit Suisse Pensionskassen-Index um 2.16 Punkte resp. 1,55% zu und liegt per 31. Dezember 2013 bei 141.30 Punkten ausgehend von 100 zu Anfang des Jahres 2000. Für das positive Resultat zeichnen primär der Oktober mit 1,30%, aber auch der November mit 0,39% verantwortlich. Der Dezember war mit -0,14% leicht negativ. Die Jahres-Rendite per 31. Dezember 2013 liegt mit 5,75% unter der Vorjahresrendite (7,20%), stellt jedoch trotzdem ein solides Resultat dar. Wie bereits im dritten Quartal, haben insbesondere die Aktienanlagen zum positiven Resultat des vierten Quartals 2013 beigetragen: Aktien Ausland (0,87%), Aktien Schweiz (0,49%). Die Immobilien (0,28%) lieferten ebenfalls einen positiven Beitrag, während die Obligationenanlagen das Resultat leicht negativ beeinflussten: Obligationen CHF (-0,02%), Obligationen FW (-0,08%).
Die BVG-Mindestverzinsung (aktuell 1,5% p.a.) stieg im Berichtsquartal, ausgehend von 100 zu Anfang des Jahres 2000, um weitere 0.53 Punkte (resp. 0,37%) auf den Stand von 143.66 an. Die Differenz zwischen der BVG-Mindestverzinsung und dem Credit Suisse Schweizer Pensionskassen Index verringerte sich deutlich und liegt per 31. Dezember 2013 bei nur noch 2.36 Punkten. Gegenüber dem Vorjahr hat sich die Differenz mehr als halbiert (2012: 7.94 Punkte).
Im Berichtsquartal haben sich die Engagements in Aktien Ausland (17,52%), Aktien Schweiz (13,89%) und Obligationen CHF (24,98%) erhöht, während die Engagements in sämtliche anderen Anlagen reduziert wurden. Am stärksten reduziert wurden die Liquidität (von 8,41% auf 7,53%) und die Immobilien (von 20,25% auf 19,82%). Die Schweizerfranken Quote fiel per 31. Dezember 2013 wieder unter 78% (77,8%) und liegt somit unter der Vorjahresquote (Q4 2012: 78,5%).
Mit der Jahresrendite von 5,75% wurde die BVG-Vorgabe um 4,25% übertroffen. Die annualisierte Rendite des Credit Suisse Schweizer Pensionskassen Index (seit 01.01.2000) beträgt per Jahresende 2,50%. Demgegenüber steht die annualisierte BVG-Mindestverzinsung, welche 2,62% beträgt.